Bitcoin fiel am Mittwoch im asiatischen Handel unter die Marke von 67.000 US-Dollar, da die Anleger auf wichtige US-Arbeitsmarktdaten warteten, die im Laufe des Tages veröffentlicht werden sollten und Einfluss auf den Zinskurs der Federal Reserve haben könnten.

Die weltweit größte Kryptowährung notierte um 02:46 Uhr ET (07:46 Uhr GMT) bei 67.126,7 US-Dollar, was einem Minus von etwa 2,6 % entspricht.

Anhaltende Marktvolatilität

Bitcoin erholte sich zuletzt von dem Rückgang der letzten Woche nahe der 60.000-Dollar-Marke, hatte aber Mühe, die Gewinne über 70.000 Dollar zu halten, was die anhaltende Volatilität und die schwache Stimmung auf den Märkten für digitale Vermögenswerte widerspiegelt.

Verzögerte Arbeitsmarktdaten im Fokus

Der verspätete US-Arbeitsmarktbericht – ursprünglich für letzte Woche geplant, dann aber aufgrund einer kurzen Regierungsschließung verschoben – soll am Mittwoch veröffentlicht werden.

Ökonomen gehen davon aus, dass der Bericht zeigen wird, dass im Januar rund 70.000 Arbeitsplätze neu geschaffen wurden, während die Arbeitslosenquote bei etwa 4,4 % liegt.

Inflationsdaten ebenfalls im Fokus

Die Händler beobachten auch den am Freitag erwarteten Bericht zum Verbraucherpreisindex (VPI), der die Inflationserwartungen prägen und somit Einfluss auf die Zinsentscheidungen der US-Notenbank (Fed) nehmen könnte.

Laut dem CME FedWatch-Tool gehen die Märkte derzeit davon aus, dass die Federal Reserve die Zinssätze bis Juni unverändert lassen wird, nachdem sie Ende 2025 drei Zinssenkungen in Folge vorgenommen hat.

Auswirkungen der Zinssätze auf risikobehaftete Vermögenswerte

Die Erwartung einer Lockerung der Geldpolitik und niedrigerer Zinssätze stützt in der Regel risikoreichere Vermögenswerte, einschließlich Bitcoin, da die Opportunitätskosten des Haltens von zinslosen Vermögenswerten sinken.

Der aktuelle Zyklus scheint jedoch anders zu sein, da die Bitcoin-Preise trotz Zinssenkungen relativ schwach bleiben, was auf eine geringere Liquidität, eine schwächere institutionelle Nachfrage und nachlassende spekulative Kapitalflüsse zurückzuführen ist, so Analysten.

Robinhood-Aktien fallen aufgrund schwächerer Krypto-Einnahmen.

Die Aktien von Robinhood Markets fielen am Dienstag nach Börsenschluss, nachdem der digitale Broker Quartalsergebnisse unter den Erwartungen gemeldet hatte. Belastet wurde er durch schwächere Einnahmen aus dem Kryptowährungshandel und eine insgesamt langsamere Aktivität im Bereich digitaler Vermögenswerte.

Das Unternehmen erzielte im vierten Quartal einen Umsatz von rund 1,28 Milliarden US-Dollar, was unter den Analystenerwartungen von 1,40 Milliarden US-Dollar liegt.

Die Einnahmen aus dem Kryptohandel gingen stark zurück und überstiegen damit das Wachstum im Aktien- und Optionshandel, was zu einem Kursverlust von mehr als 8 % im nachbörslichen Handel führte.

Altcoins im Niedergang

Die meisten wichtigen Altcoins gaben am Mittwoch angesichts der verhaltenen Marktstimmung ebenfalls nach.

Ethereum, die zweitgrößte Kryptowährung, fiel um 2,7 % auf 1.952,92 US-Dollar, während XRP, die drittgrößte, um etwa 4 % auf 1,36 US-Dollar sank.

Die Ölpreise stiegen im Laufe des Mittwochs um etwa 2 %, gestützt durch potenzielle Angebotsrisiken bei einer Eskalation der Spannungen zwischen den Vereinigten Staaten und dem Iran sowie durch Anzeichen einer sich verbessernden Nachfrage aufgrund sinkender Lagerbestände an einigen wichtigen Handelsplätzen.

Die Brent-Rohöl-Futures stiegen um 1,41 US-Dollar bzw. 2,1 % auf 70,21 US-Dollar pro Barrel bis 11:56 Uhr GMT, während US-Rohöl der Sorte West Texas Intermediate um 1,36 US-Dollar bzw. rund 2,1 % auf 65,31 US-Dollar zulegte.

Giovanni Staunovo, Öl-Analyst bei UBS, sagte, die anhaltenden Spannungen im Nahen Osten stützten weiterhin die Preise, obwohl es bisher keine tatsächlichen Versorgungsengpässe gegeben habe.

Ein vorsichtiger diplomatischer Weg

In diesem Zusammenhang erklärte der Sprecher des iranischen Außenministeriums am Dienstag, dass die Atomgespräche mit den Vereinigten Staaten es Teheran ermöglicht hätten, die Ernsthaftigkeit Washingtons einzuschätzen, und dass ausreichend Übereinstimmung bestehe, um den diplomatischen Weg fortzusetzen.

Unterdessen erklärte Präsident Donald Trump, er erwäge die Entsendung eines zweiten Flugzeugträgers in den Nahen Osten, obwohl sich Washington und Teheran auf die Wiederaufnahme von Verhandlungen zur Vermeidung eines neuen Konflikts vorbereiten.

Tamas Varga, Analyst bei PVM Oil Associates, sagte, die politische Rhetorik sei zwar mitunter scharf, aber es gebe noch keine konkreten Anzeichen für eine wirkliche Eskalation. Er merkte an, dass Trump glaube, der Iran werde letztendlich ein Abkommen über sein Atom- und Raketenprogramm anstreben.

Zusätzliche Unterstützungsfaktoren

Die Preise wurden auch durch einen leichten Rückgang des US-Dollars gestützt, da ein stärkerer Dollar in der Regel die Nachfrage ausländischer Käufer nach in Dollar denominiertem Öl schwächt.

Zusätzlich gestützt wurde der Ölpreis durch Anzeichen dafür, dass sich das Überangebot verringert, da die Märkte einen Teil der zusätzlichen Produktion absorbieren, die im letzten Quartal 2025 entstanden ist.

Staunovo merkte an, dass die Reduzierung der Rohölbestände im Raffinerie- und Lagerzentrum Amsterdam–Rotterdam–Antwerpen (ARA) sowie in Fujairah auf vergleichsweise angespannte Marktbedingungen hindeutet.

Fokus auf US-Lagerdaten

Die Händler warten gespannt auf die wöchentlichen US-Öllagerbestandsdaten der Energy Information Administration, die im Laufe des Mittwochs veröffentlicht werden sollen.

Laut Marktquellen, die sich auf am Dienstag veröffentlichte Daten des American Petroleum Institute berufen, stiegen die US-Rohölbestände in der Woche bis zum 6. Februar um 13,4 Millionen Barrel.

Der US-Dollar gab im Laufe des Mittwochshandels breitflächig nach, insbesondere gegenüber dem japanischen Yen und dem australischen Dollar, während die japanische Währung nach dem Erdrutschsieg von Premierministerin Sanae Takaichi weiterhin überdurchschnittlich gut abschnitt.

Der Dollar fiel gegenüber dem Yen um 0,75 % auf 153,25, womit sich seine Gesamtverluste seit dem Schlusskurs vom vergangenen Freitag, also vor Takaichis Sieg am Wochenende, auf etwa 2,5 % summieren.

Der Eurokurs sank gegenüber dem Yen ebenfalls um 0,6 % auf 182,46, womit sich der Gesamtrückgang seit der Wahl auf rund 1,8 % beläuft.

Viele Analysten hatten erwartet, dass der Yen im Falle eines Wahlsiegs von Takaichi aufgrund ihrer Unterstützung für Steuersenkungen trotz Japans hoher Staatsverschuldung schwächer werden würde. Die Marktentwicklung verlief jedoch entgegen diesen Erwartungen und verstärkte sich sogar.

Lee Hardman, leitender Währungsanalyst bei MUFG, sagte, dass das Ausbleiben einer Yen-Schwäche trotz der Festigung von Takaichis Machtposition Spekulanten dazu ermutigt habe, kurzfristig ihre Short-Positionen im Yen zu reduzieren.

Allgemeine Dollar-Schwäche

Der Dollar verlor gegenüber anderen wichtigen Währungen weiter an Dynamik, der Euro stieg um 0,16 % auf 1,1914 US-Dollar und das britische Pfund legte um 0,3 % auf 1,3680 US-Dollar zu.

Die US-Währung gab gegenüber dem Schweizer Franken ebenfalls um 0,25 % auf 0,7659 nach.

Der Dollar geriet unter Druck, nachdem Daten zeigten, dass sich die US-Einzelhandelsumsätze im Dezember stärker als erwartet verlangsamt hatten, sowie ein separater Bericht, der auf ein langsameres Wachstum der Arbeitskosten im vierten Quartal hinwies.

Daten zu anstehenden Stellenangeboten

Die Märkte warten gespannt auf den US-Arbeitsmarktbericht für Januar, der aufgrund des kurzzeitigen Regierungsstillstands von letzter Woche verschoben wurde. Dieser gilt als nächster wichtiger Test für den Abwärtstrend des Dollars.

Laut einer Reuters-Umfrage dürfte die Zahl der Beschäftigten außerhalb der Landwirtschaft im vergangenen Monat um rund 70.000 gestiegen sein, nach einem Zuwachs von 50.000 im Dezember. Jede positive oder negative Überraschung könnte die Erwartungen an die Geldpolitik der US-Notenbank beeinflussen.

Die Märkte preisen derzeit Zinssenkungen von rund 60 Basispunkten bis Dezember ein, trotz Signalen einiger politischer Entscheidungsträger, dass die Zinssätze länger unverändert bleiben könnten.

Der australische Dollar sticht hervor

Der australische Dollar gehörte zu den größten Gewinnern, durchbrach zum ersten Mal seit Februar 2023 die Marke von 0,71 US-Dollar und notierte zuletzt 0,4 % höher bei 0,7104.

Andrew Hauser, stellvertretender Gouverneur der Reserve Bank of Australia, sagte, die Inflation sei nach wie vor zu hoch und betonte, dass die politischen Entscheidungsträger entschlossen seien, alles Notwendige zu tun, um sie unter Kontrolle zu bringen.

Moh Siong Sim, Währungsstratege bei OCBC, hob seine Jahresendprognose für den australischen Dollar von 0,69 auf 0,73 an und merkte an, dass die Zinserhöhung der letzten Woche auf 3,85 % – die erste unter den G10-Volkswirtschaften ohne Japan – die Argumente für eine weitere Straffung untermauert.

Die Märkte preisen nach den Inflationsdaten des ersten Quartals eine Wahrscheinlichkeit von rund 70 % für eine weitere Zinserhöhung auf 4,10 % bei der Sitzung im Mai ein.

Andere Währungsbewegungen

Der neuseeländische Dollar stieg um 0,2 % auf 0,6054 US-Dollar, da erwartet wurde, dass die neuseeländische Zentralbank die Zinssätze noch vor Jahresende anheben könnte.

Die norwegische Krone entwickelte sich ebenfalls besser als erwartet, da die Märkte aufgrund stärker als erwartet ausgefallener Kerninflationszahlen von einer weiteren geldpolitischen Lockerung ausgingen.

Der Dollar fiel um 0,6 % auf 9,469 Kronen, den niedrigsten Stand seit 2022, während der Euro um 0,4 % auf 11,28 Kronen nachgab und damit ein Zehnmonatstief erreichte.

Die Goldpreise stiegen am Mittwoch im europäischen Handel und setzten damit die Gewinne fort, die gestern vorübergehend unterbrochen worden waren. Sie bewegten sich wieder in den positiven Bereich nahe einem Zweiwochenhoch, unterstützt durch den aktuellen Rückgang des US-Dollars.

Im Laufe des Tages werden wichtige Daten zum US-Arbeitsmarkt veröffentlicht, nämlich der Arbeitsmarktbericht für Januar, von dem man sich starke Hinweise auf die Entwicklung der Zinssätze der Federal Reserve in diesem Jahr verspricht.

Preisübersicht

Goldpreise heute: Der Goldpreis stieg um 0,95 % auf 5.072,19 US-Dollar, ausgehend von einem Eröffnungskurs von 5.025,48 US-Dollar. Das Tagestief lag bei 5.025,48 US-Dollar.

Bei der Abrechnung am Dienstag fiel der Goldpreis um 0,7 % und verzeichnete damit seinen ersten Tagesverlust in den letzten drei Handelstagen. Es handelte sich dabei um eine Korrektur und Gewinnmitnahmen.

US-Dollar

Der Dollar-Index fiel am Mittwoch um 0,35 % und erreichte mit 96,57 Punkten den niedrigsten Stand seit zwei Wochen. Dies spiegelt die schwächere Performance der US-Währung gegenüber einem Währungskorb aus wichtigen und weniger wichtigen Währungen wider.

Ein schwächerer US-Dollar macht auf Dollar lautendes Goldbarren für Inhaber anderer Währungen attraktiver.

Der Rückgang des Dollars erfolgte, nachdem schwächer als erwartet ausgefallene US-Einzelhandelsumsätze die Erwartung verstärkt hatten, dass die Federal Reserve ihre Geldpolitik lockern und die Zinssätze in diesem Jahr mindestens zweimal senken könnte.

US-Zinssätze

Die Präsidentin der Federal Reserve Bank von San Francisco, Mary Daly, sagte am Freitag, dass ein oder zwei weitere Zinssenkungen erforderlich sein könnten, um der Schwäche auf dem Arbeitsmarkt entgegenzuwirken.

Laut dem CME FedWatch-Tool liegt die Wahrscheinlichkeit, dass die US-Zinsen bei der März-Sitzung unverändert bleiben, bei 79 %, während die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung um 25 Basispunkte mit 21 % eingepreist wird.

US-Arbeitsmarktdaten

Um die oben genannten Erwartungen neu zu bewerten, warten die Märkte auf den später heute veröffentlichten monatlichen US-Arbeitsmarktbericht, der wichtige Arbeitsmarktdaten, insbesondere die Beschäftigung außerhalb der Landwirtschaft, sowie die Arbeitslosenquote und die durchschnittlichen Stundenlöhne enthalten wird.

Die Daten zu den Beschäftigtenzahlen außerhalb der Landwirtschaft werden um 13:30 Uhr GMT erwartet. Erwartungsgemäß wird die US-Wirtschaft im Januar 66.000 neue Arbeitsplätze schaffen, nach 50.000 im Dezember. Die Arbeitslosenquote dürfte unverändert bei 4,4 % liegen, und die durchschnittlichen Stundenlöhne werden voraussichtlich um 0,3 % steigen.

Goldaussichten

Carsten Menke, Analyst bei Julius Bär, sagte, die jüngste leichte Abschwächung des US-Dollars habe den Goldpreis gestützt und werde ihn heute voraussichtlich noch weiter anheben.

Giovanni Staunovo, Analyst bei UBS, sagte, die Erwartungen eines langsameren US-Beschäftigungswachstums, die sich im Laufe des Tages bestätigen dürften, stützten die Ansicht, dass die Federal Reserve die Zinssätze in diesem Jahr weiter senken werde.

SPDR-Fonds

Die Goldbestände des SPDR Gold Trust, des weltweit größten goldgedeckten ETFs, sanken am Dienstag um etwa 0,34 Tonnen, wodurch sich die Gesamtbestände auf 1.079,32 Tonnen reduzierten.